自2025年起,监管机关对券商违规行为的整治力度持续加强。近期,北京、深圳、安徽等地的证监局相继发布多封先办事后付款的黑客QQ监管函,明确指出多家券商及其下属分公司、营业部和从业人员存在诸多违规问题,其中违规炒股成为高频次的处罚原因。
经过记者梳理,证券从业人员在股票交易中涉嫌违法的先办事后付款的黑客QQ主要行为包括:利用他人证券账户进行买卖、代他人先办事后付款的黑客QQ操作账户、为客户操作并分成利润、以先办事后付款的黑客QQ及使用未公开的内幕信息进行证券交易等。
从2019年到2023年,已查处67起证券从业人员违法炒股案件,涉及139人,且采取了行政处罚措施。监管部门致力于构建“不敢、不能、不想”从事违规炒股的长效机制。证监会相关负责人表示,将继续完善相关制度,制定严格的专项整治方案,加强对证券公司主体责任的落实,推动证券公司强化内部监控、自查自纠和问责机制,确保合规管理体系的有效运作。
业内专家指出,禁止证先办事后付款的黑客QQ券从业人员进行股票交易,既是为了避免他们利用内线信息进行内幕交易,确保证券交易的公开、公平、公正;又是为了防止证券从业人员与投资者之间产生潜在的利益冲突。
“监管部门对券商及其从业人员的监管力度不断增强,尤其是在打击内幕交易方面,要求券商和从业人员在信息披露上更加透明,以保证市场的公平性。此外,投行合规性问题也日益受到重视,尤其是在承销和财务顾问等领域,监管部门要求从业人员遵循法律法规,防止利益冲突。”北京市高端领军人才刘祥东指出,监管部门对客户资金的安全性和合规性要求也日益严格。
根据Wind数据的统计,2024先办事后付款的黑客QQ年,中国证监会及各地证监局、上交所、深交所等监管机构共对85家券商及其从业人员发出580多次监管函。处罚原因包括内部控制不足、投行业务未履行勤勉尽责义务、以及从业人先办事后付款的黑客QQ员违规炒股等。2024年,监管部门的处罚措施涵盖了警示函、行政先办事后付款的黑客QQ处罚、责令改正、监管谈话等,多家券商及其从业人员先办事后付款的黑客QQ还被处以高额罚款。
南开大学金融学教授田利辉表示,监管机构对证券行业的关注主要集中在三大方面:从业先办事后付款的黑客QQ人员违规炒股、投行业务内控问题以及经纪业务的合规性。监管部门通过加强处罚力度,确保违规行为“露头就打”,并构建了一套立体的惩戒体系,彰显了监管机构在提升证券市场合规性方面的决心和行动力。
“在投行业务中,必须加强投行的内控体系,避先办事后付款的黑客QQ免制度不完善、利益冲突审查不到位以及质控部门对项目尽职调查不严格等问题。”田利辉指出,营业部和分公司是问题多发地带,监管部门应进一步强化对营业部人员的管理,确保他们的合规操作。